تحليل بعض العوامل المؤثرة في الأداء المالي للمؤسسات المالية المدرجة في سوق العراق للأوراق المالية

الباحث

مصطفى محمد محمود عبدال

المشرف

نمير أمير جاسم الصائغ

الجامعة

جامعة الموصل

الكلية / القسم

كلية الإدارة والاقتصاد / إدارة الأعمال

الشهادة

دكتوراه

السنة

2022

لغة الرسالة

عربي

الكلمات المفتاحية

الأداء المالي ; المؤسسات المالية ; العوامل المؤثرة ; سوق العراق للأوراق المالية

سعت الدراسة إلى قياس بعض العوامل المؤثرة في أداء مؤسسات القطّاع المالي وتحليلها لعدد من المؤسسات المالية المدرجة في سوق العراق للأوراق المالية. وقد تم تصنيف تلك العوامل إلى alge خارجية All شملت (الناتج المحلّي الإجمالي، سعر الصرفء التضكّمء سعر الفائدة، الاستثمار cgi) فضلاً عن سعر النفط)، وأخرى داخلية وشملت (ملموسيّة الموجودات؛ وحجم المؤسسة المالية، ورأس المال العاملء وصافي رأس المال العاملء والهيكل المالي، فضلاً عن هيكل رأس المال)، وقد تم استعمال عدد من النسب المالية بموصفها مُتغيرات تابعة الّتي Calis ب(العائد على الموجوداتء العائد على حق الملكية؛ العائد على السهمء القيمة السوقية، القيمة السوقية المُضافة، فضلاً عن مؤشر نسبة التداول)؛ وقد استندت الدراسة إلى جملة من الفرضيات وتمثّل أبرزها 'يوجد تأثير ذو دلالة معنوية لعدد من العوامل المؤثرة (الداخلية منها والخارجية) في أداء مؤسسات القطّاع المالي لعدد من المؤسسات المالية المدرجة في سوق العراق للأوراق المالية. في حين Cs أهم مشكلة من مشكلات الدراسة بتساؤل، ما هي العوامل الأكثر تأثيراً في أداء مؤسسات القطاع المالي؟ وتم الاعتماد على مؤسسات القطّاع المالي العراقي إجمالًا بوصفه مجتمعًا للدراسة، في حين Cals عينة الدراسة بعدد من مؤسسات القطّاع المالي المدرجة في سوق العراق للأوراق المالية، وللمُدّة الممتدة من عام ٠٠١5 ولغاية عام .507١ ولتقدير الأنموذجات القياسية واختبار الفرضيات واستخراج نتائج الدراسة؛ تم بناء عدد من الأنموذجات القياسية وتحليلها اعتمادًا على البيانات المزدوجة (Panel Data) واستنادًا على برنامج التحليل الإحصائيّ (Eviews10) إذ Glas الدراسة إلى عدد من الاستنتاجات كان أبرزها تحقق النجاح للغالبيّة العظمى من الأنموذجات المُختبرة ll يبلغ TY base أنموذج تم تجريته، إذ تحقق النجاح ل71 أنموذج بنسبة نجاح بلغت INO في حين أثبتت الدراسة إخفاق 4 أنموذجات بنسبة إخفاق بلغت 75/. كما تباينت نسبة التأثير للمتغيرات المستقلّة، فقد جاء مُتغيّر الهيكل المالي بما نسبته AVY من اجمالي الأثر يليه الناتج المحلّي الاجمالي والذي ثُقدّر نسبته AVG ويلي كل من ذلك مُتغيّر صافي رأس المال العامل الذي 3508 نسبته بهه/. من هنا توصي الدراسة بإيلاء أهميّة كبرى لكل من مُتغيّر الهيكل المالي والناتج المحلّي الإجمالي وصافي رأس المال العامل باعتبارهم المُتغيرات الأكثر تأثيراً في lal مؤسسات القطاع المالي العراقي. ختامًا تُغطي الدراسة فجوة بحثيّة مُهمة عبر جمعها للقطّاعات كاقة المُكونة للقطّاع المالي العراقي، كما أَنَّها جمعت بين المؤسسات المالية المصرفية منها وغير المصرفية في نظام مالي عراقي ولمدة ١ عامّاء ونتاج ذلك تم قياس وتحليل VY عاملا مُختارًا داخليًا وخارجيًا مؤثرَا في أداء تلك المؤفسسات. الكلمات الدانّة: المؤسسات المالية، القطّاع المالي، النظام المالي، الأداء المالي، العوامل المؤثرة في أداء المؤسسات المالية، الخطر في المؤسسات المالية.

A This study aimed to measure and analyze some factors that affecting in the performance of financial sector institutions for some of financial institutions listed in the Iraqi Stock Exchange. These factors were classified into external factors, which included (Gross Domestic Product, exchange rate, inflation, interest rate, foreign investment, as well as the price of oil), and internal factors included (tangibility of assets, size of the financial institution, working capital, net working capital, financial structure, as well as capital structure). Some of financial ratios were used as dependent variables which included (Return on assets, Return on equity, Earnings per share, Market value, Market value added, as well as Current ratio). The study was based on some hypotheses, the most important that "there is a statistically significant effect of some factors that affecting in the performance of financial sector institutions for some financial institutions that listed in the Iraqi Stock Exchange". While the most important problem of the study was a question, what are the factors that most affect the performance of financial sector institutions? The Iraqi financial sector institutions were chosen as a community for the study, while the study sample was represented by some of financial sector institutions listed in the Iraqi Stock Exchange, for the period 2009-2020. For the purpose of estimating Econometric models, testing hypotheses and extracting study results, some of standard models were built and analyzed based on panel data, and used statistical analysis program (Eviews10). The study reached some of conclusions, the most important that the success of the vast majority of the tested models, which are 36 models that have been tried, as success was 27 models with a success rate of 75%, while the study found that 9 models failed with a failure rate of 25%. The financial structure variable represented 73% of the total impact, followed by GDP was estimated at 63%, but working capital variable, was estimated at 55%. This study recommends giving great importance to each of the variables (financial structure, GDP and net working capital) as they are the most influential variables on the performance of the Iraqi financial sector institutions. Finally, this study presents originality by collecting all sectors that make up the Iraqi financial sector, as well as bank financial institutions and non-bank financial institutions in an Iraqi financial system for a period of 12 years. As a result, 12 selected internal B and external factors affecting the performance of these institutions were measured and analyzed. Key words: Financial institutions, financial sector, financial system, financial performance, factors affecting on the performance of financial institutions, risk of financial institutions.

طلب نسخة من الملف

الملفات غير منشورة على الموقع. اترك بياناتك وسيتواصل معك موظفو قسم الشؤون الثقافية والفنون لإرسال النسخة مجاناً.

الاسم

رقم الهاتف

البريد الإلكتروني

الغرض من الطلب (اختياري)

إرسال الطلب